Med denne erklæring accepterer penge- og pensionsinstituttet at påtage sig samme forpligtigelser over for forsikringstagere og Skattestyrelsen som penge- og pensionsinstitutter i Danmark.

Som penge- og pensionsinstitut erklærer man at have tilladelse til at drive virksomhed som penge- og pensionsinstitut i penge- og pensionsinstituttets hjemland.

Penge- og pensionsinstituttet påtager sig at sende oplysninger til Skattestyrelsen om kundens indbetalinger til og udbetalinger fra ordningen, afkast på ordningen og eventuelle ændringer i ordningens ejerforhold. Ændringer kan være kredsen af begunstigede, pantsættelse af ordningen eller ændringer, der gør, at ordningen ikke længere opfylder de danske pensionsbeskatningsregler.

Penge- og pensionsinstituttet påtager sig at indeholde og indbetale den danske PAL-skat af afkastet samt den danske skat eller afgift af udbetalinger fra ordningen eller dispositioner over ordningen.

Som udbyder af pensionsordninger til pensionskunder i Danmark forpligter penge- og pensionsinstituttet sig til at indhente en erklæring fra kunden i form af blanket 07.056 (07.056EN) og sende en kopi til Skattestyrelsen, Nykøbingvej 76, Bygning 45, 5990 Sakskøbing.